Louis Bachelier (1870-1946) �tait un math�maticien fran�ais, il est aujourd'hui consid�r� comme un pr�curseur de la th�orie moderne des probabilit�s et comme le fondateur des math�matiques financi�res. Dans sa th�se intitul�e Th�orie de la sp�culation, soutenue le 29 mars 1900, il a introduit l'utilisation en finance du mouvement brownien (d�couvert par Brown, biologiste), qui est � la base de la plupart des mod�les de prix en finance, notamment la formule de Black-Scholes (1973). Ses travaux n�ont pas connu une grande diffusion de son vivant. Beno�t Mandelbrot, math�maticien (n� en 1924), a �t� l'un des premiers � rappeler le r�le de pionnier de Bachelier dans les probabilit�s et les math�matiques financi�res.

Fischer Sheffey Black (1938 - 1995) �tait un �conomiste am�ricain, connu comme l'un des auteurs de la c�l�bre formule de Black-Scholes, permettant l'�valuation du prix des actifs financiers. Titulaire d'un doctorat en math�matiques appliqu�es de l'Universit� de Harvard en 1964, il devient professeur de finance � l'Universit� en 1971, puis en 1975 � la Sloan School of Management du MIT. S'appuyant sur des travaux de Robert Merton, Black est l'auteur, avec Myron Scholes de l'article qui allait, en 1973, r�volutionner les math�matiques financi�res et le mode de fonctionnement des march�s financiers: The Pricing of Options and Corporate Liabilities, connu sous le nom de mod�le Black-Scholes. En 1984, il rejoint la banque d'investissement Golman Sachs. Il meurt en 1995 sans recevoir le Prix Nobel d'�conomie d�cern� en 1997 � Scholes et � Merton pour la d�couverte du mod�le.

Myron Samuel Scholes (1941 -) est un �conomiste canadien, reconnu pour pour ses travaux sur la valorisation des produits d�riv�s, notamment les options, gr�ce � la fameuse formule de Black-Scholes. Titulaire d'un MBA puis d'un PhD � l'Universit� de Chicago en 1969, il est docteur honoris causa de l'Universit� Paris IX-Dauphine en 1989. Comme Robert Merton, il a �t� consultant pour l'�arbitrage group� de John Meriwether, dans les ann�es 1980, puis associ� dirigeant du hedge fund Long Term Capital Management fond� par le m�me Meriwether, de la fondation de celui-ci jusqu'� sa spectaculaire quasi-faillite en septembre 1998. Il re�oit l'ann�e d'avant le Prix Nobel d'�conomie pour le mod�le Black-Scholes avec Robert Merton.

Robert C. Merton (1944 -) est un �conomiste am�ricain dipl�m� du MIT et l'un des fondateurs du mod�le dit de Black-Scholes de valorisation des options. En 1997, il f�t honor� du prix Nobel d'�conomie en compagnie de son confr�re Myron Scholes. C'est avec ce dernier qu'il travailla pour le hedge fund LTCM depuis sa fondation en 1994 et jusqu'� sa quasi-faillite en 1998.

Benoit Mandelbrot (1924- ) est un math�maticien franco-am�ricain, p�re de la th�orie desfractales en finance. En 2004, il a publi� Une approche fractale des march�s dans lequel il d�nonce les outils math�matiques de la finance parce qu'il les juge inadapt�s. Cette m�me ann�e, il avait demand�, sans succ�s, que les banques et les grandes institutions financi�res consacrent une petite partie de leur budget � la recherche fondamentale. Il est en particulier tr�s critique sur la th�orie de Scholes, Black et Merton, car selon lui, elle ne prend pas en compte les changements de prix instantan�s et des informations essentielles, faussant ainsi les moyennes.

David X. Li (1963-) initialement Xiang Lin Li est n� en Chine en zone rurale dans les ann�es 1960'. Sa famille a �t� d�localis�e durant la R�volution Culturelle au sud de la Chine pour "r�-�ducation". Apr�s avoir obtenu un master en �conomie � l'Universit� de Nankai, l'une des plus prestigieuse du pays, le talentueux et travailleur Xiang Lin Li quitte la Chine en 1987 pour l'Ouest, o� elle acquiert un MBA � l'Universit� de Laval au Qu�bec et un PhD en statistiques � l'Universit� de Waterloo en Ontario. C'est alors qu'il change son nom: Xiang Lin Li devient David X. Li. Sa carri�re financi�re commence en 1997 � la CIBC (Canadian Imperial Bank of Commerce). En 2000, il devient membre de l'unit� de mesure des risques chez J.P. Morgan et publie l'article qui le rend c�l�bre: "On Default Correlation: A Copula Function Approach.", contenant une formule qui permet d'�valuer la probabilit� commune de d�faut de paiements entre des produits constituants un CDO, c'est-�-dire leur corr�lation. En 2008, il est point� du doigt pendant la crise financi�re, rentre en Chine, et travaille pour la CICC (China International Capital Corporation) en tant que directeur de la division de la gestion des risques.

Albert Einstein (1879-1955) �tait un physicien allemand, puis apatride, puis suisse et enfin helv�tico-am�ricain. Ses travaux en physiques lui ont notamment permis d�expliquer le mouvement brownien en 1905 � la suite de la th�orie de bachelier. Il remit compl�tement en cause la m�canique classique de Newton pour arriver � ses th�ories et le mouvement brownien peut �tre �tendu au-del� de la physique et appara�tra utile en math�matiques financi�res.

George Soros (1930- ) est un financier milliardaire am�ricain, n� � Budapest (Hongrie), il est devenu c�l�bre pour ses activit�s de sp�culation sur les devises et ses activit�s de philanthropie. Il est � l'origine des hedge funds apparus dans les ann�es 1970. Il est actuellement pr�sident de Soros Fund Management et de l'Open Society Institute. Depuis la crise de 1987, il critique les hypoth�ses fondatrices des mod�les de Black-Scholes.

Christian Walter est un actuaire agr�g� de l�Institut des actuaires fran�ais, Christian Walter est docteur habilit� en sciences de gestion et ancien professeur associ� � Sciences Po. Ses travaux actuels portent sur la mod�lisation financi�re non brownienne ainsi que sur l�histoire et l��pist�mologie de la th�orie de la finance et notamment l�application de l��pist�mologie � l��thique de la finance. Membre du cercle scientifique de l�AFG, il est l�auteur des ouvrages, Critique de la valeur fondamentale, Springer, (en coll. avec Eric Brian), 2007, et Les march�s fractals, PUF, (en collaboration avec Jacques L�vy V�hel), 2002, Virus B Crise Financiere et Mathematique, Broch�, 2009. Actuellement il est G�rant associ� � H et W Conseil.

Alain Galli est directeur de recherche au Centre d'�conomie Industrielle des Mines ParisTech (CERNA). Docteur de 3e cycle en math�matiques appliqu�es, il enseigne les m�thodes d'analyse quantitative en g�osciences et en finance aux Mines ParisTech.

Margaret Armstrong est ma�tre de recherche au Centre d'�conomie Industrielle des Mines ParisTech (CERNA). Elle enseigne la finance quantitative dans la m�me �cole.